【隨著中國經(jīng)濟進入“L”型發(fā)展階段,，銀行業(yè)的利潤增速出現(xiàn)斷崖式下跌,，從2011年的36.34%銳減至2015年的2.43%,，而不良率卻持續(xù)攀升?！?/p>

銀監(jiān)會國有重點金融機構(gòu)監(jiān)事會主席于學軍近日透露,，到今年5月末，全國銀行業(yè)金融機構(gòu)不良貸款余額已超過2萬億元,，不良率突破2%,，達到2.15%。銀監(jiān)會此前發(fā)布的一季度數(shù)據(jù)顯示,，截至2016年一季度末,，商業(yè)銀行不良貸款余額13921億元，較上季度末增加1177億元,；商業(yè)銀行不良貸款率1.75%,，較上季度末上升0.07個百分點。雖然銀監(jiān)會還未公布二季度數(shù)據(jù),，但對比來看,，今年二季度，商業(yè)銀行不良資產(chǎn)的惡化程度明顯加速已經(jīng)成為不爭的事實,。

一般認為,，經(jīng)濟持續(xù)下行是造成銀行業(yè)不良率迅速攀升的主要原因，而且難以抗衡,。銀行和經(jīng)濟高度相關(guān),，實體經(jīng)濟調(diào)整會在銀行端有所體現(xiàn)。當前企業(yè)有破產(chǎn),、退出,，市場要去產(chǎn)能，這些都是以前銀行信貸資金支持的,，現(xiàn)在不存在了,，必然體現(xiàn)為銀行的不良資產(chǎn)。銀行無法改變現(xiàn)狀,，只能等待實體經(jīng)濟的調(diào)整,。

此外，2008年金融危機之后,，我國出臺了以4萬億元巨額投資為標志的刺激性政策,，致使銀行在這一期間，釋放了超過10萬億元的巨額信貸投放。貨幣過快擴張,，使得銀行業(yè)資產(chǎn)負債表快速膨脹,，銀行類信貸業(yè)務(wù)增長更快。這就造成了金融市場的膨脹和復雜化,，也使得銀行的流動性風險和市場風險更加復雜,。

除了受外部環(huán)境的影響，習慣了順周期經(jīng)營的銀行,，漠視經(jīng)營風險,，給自己埋下隱患。在新的轉(zhuǎn)型發(fā)展期,，銀行特別要重視一個問題,，就是利潤當期性與風險滯后性的錯配。通俗地說,，發(fā)放貸款后利潤當期就增加,，但三年后才會出現(xiàn)風險，五年后不良貸款會增加,，七年后會形成損失,。這種利潤與風險的錯配，往往使銀行只看到利潤而忽視了風險,。

研究表明,，銀行不良率見頂回落，大體取決于三個方面：一是宏觀經(jīng)濟觸底回升,，實體經(jīng)濟基本面向好,；二是經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整取得突破，過剩產(chǎn)能得到實質(zhì)化解,，虧損面得到遏制,；三是銀行信貸擴張能力得到恢復，銀行不良貸款得到快速處置,。從目前的經(jīng)濟走勢來看,，我國經(jīng)濟增速換擋、結(jié)構(gòu)調(diào)整陣痛,、新舊動能轉(zhuǎn)換相互交織,，經(jīng)濟下行壓力加大，結(jié)構(gòu)性問題和矛盾仍然突出,，特別是結(jié)構(gòu)性產(chǎn)能過剩比較嚴重,，企業(yè)杠桿率仍然高企，銀行業(yè)不良率上升趨勢得到有效遏制的時間還會比較長,。

在這種情況下,，風控成為中國銀行從業(yè)者首先要關(guān)注的事項,。風險管理策略、風險偏好和風險限額,、風險管理政策和程序?qū)⒅苯佑绊懙姐y行的信貸質(zhì)量,。風險偏好若較為激進，對于風險的容忍度較高,，風險限額則越大,，整體的風險管理策略較為寬松，那么風險暴露的可能性則會加大,，不良資產(chǎn)的規(guī)模將會加速增長,；反之,，風險偏好若較為保守,，風險容忍度較低，風險限額較小,，整體的風險管理策略較為嚴謹,，則風險暴露的可能性較低，不良資產(chǎn)的增速則會放緩,。（吳青）