9月10日,,記者根據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計,自今年以來,,商業(yè)銀行債以及銀行次級債的發(fā)行規(guī)模達到3159.5億元,,同比猛增227%。在發(fā)行利率方面,,雖然今年仍較去年高約80-100bp,,但到了8月份,發(fā)行成本已較年初逐步下降,。
除了通過發(fā)債補充資本外,,定增、優(yōu)先股也在源源不斷給銀行提供“彈藥”,。截至目前已有6家銀行披露優(yōu)先股發(fā)行預案,,預計規(guī)模達到3400億元。
上海一家陽光私募總經(jīng)理對記者表示,,如果銀行優(yōu)先股的股息率能達到6.5%以上,,對資金的吸引力會較大。
發(fā)債利率逐步降低
自今年以來,,商業(yè)銀行債以及銀行次級債分別發(fā)行了18只,、23只,各自募集資金規(guī)模為355億,、2804.5億,,合計3159.5億。去年同期,,商業(yè)銀行債以及銀行次級債合計僅發(fā)行32只,,其中次級債僅2只,合計募集資金規(guī)模967億,。從發(fā)行數(shù)量和資金規(guī)模來看,,今年分別同比增長78%和227%。
發(fā)行利率方面,,以銀行次級債為例,,從整體上看發(fā)行利率的高點在年初,然后開始逐步下降,,以發(fā)行主體AA評級的品種為例,,債券評級同為AA-以及債券期限相同的前提下,錦州銀行在1月的發(fā)行利率為7%,而浙江泰隆商業(yè)銀行在9月發(fā)行的成本則為6.5%,。發(fā)債主體AAA評級的次級債,,發(fā)行利率也從年初的6.6%-6.8%降低至8月份的5.8%-6.13%。
不過,,與2013年全年的金融債,、次級債發(fā)行利率相比,2014年的發(fā)行利率水平仍較高,。譬如2013年發(fā)行主體評級為AAA的金融債,,平均發(fā)行利率為4.72%,主體評級AA+的平均利率4.87%,、AA-為5.3%,。而2014年的金融債中,AA+主體評級的平均利率為5.5%,,AA-主體評級達6.31%,。
另外今年以來,銀行還忙著通過定增來補充資本,,共有平安銀行,、南京銀行和寧波銀行三家公布了非公開發(fā)行方案,合計募集資金規(guī)模212.39億元,。
招商證券的統(tǒng)計顯示,,2014年上半年,有10家上市銀行資本充足率較年初上升,,一方面是資本管理高級法應用,,提升資本水平約50-80BP,另一方面是二級資本的發(fā)行,。
如8月份,,農(nóng)業(yè)銀行發(fā)行了300億元二級資本債。農(nóng)行近日表示,,農(nóng)業(yè)銀行自IPO以來,,一直沒有進行股權再融資,隨著業(yè)務的發(fā)展,,資本充足率顯得比較低,。300億元二級資本債可以提升資本充足率約0.3個百分點。