中國證監(jiān)會主席肖鋼昨日在列席十二屆全國人大二次會議第二次全體會議的間隙對記者表示，今年爭取出臺進(jìn)一步的退市改革辦法,。肖鋼透露,，下一階段退市制度改革目標(biāo)是建立市場化,、多元化、常態(tài)化的退市機(jī)制,，其中包括建立多樣化的退市指標(biāo),，對于欺詐發(fā)行的公司，會要求發(fā)行人先進(jìn)行賠償，再強(qiáng)制退市,。
在談及證券法修改時,，肖鋼表示，證券法的修改已經(jīng)啟動,，由全國人大財經(jīng)委牽頭,，證監(jiān)會正在積極配合。按照現(xiàn)在的計劃,，預(yù)期今年12月份可能會提交全國人大常委會審議,。
在談及優(yōu)化投資者回報機(jī)制問題時，肖鋼表示,，首先是要加大對分紅的監(jiān)督；其次,，分紅是投資者回報的一個重要方式,，但是不是唯一的方式，因此還要鼓勵上市公司通過多種形式來回報投資者,，允許采取股息,、股利、回購等方式來增加投資者的回報,。
“有人提出,，要強(qiáng)制分紅，我個人倒不認(rèn)為是這樣的,。我們提出的辦法是不搞強(qiáng)制分紅,，但是要鼓勵分紅?！毙や撜f,，一個公司在上市以后，有的需要快速發(fā)展,，分紅太多可能不利于公司的發(fā)展,。此外，分紅是公司的自治行為,，上市公司在其招股說明書和公司章程里都有規(guī)定,，所以要尊重公司的自治行為。而上市公司暫時不分紅,，也并沒有拿走股東的權(quán)益,。
在談到內(nèi)設(shè)機(jī)構(gòu)調(diào)整問題時，肖鋼表示,，證監(jiān)會內(nèi)設(shè)機(jī)構(gòu)調(diào)整成立了新的機(jī)構(gòu)部,，即將原機(jī)構(gòu)部、基金部，以及負(fù)責(zé)期貨公司監(jiān)管的期貨二部合并,，以便更好行使監(jiān)管職能,。肖鋼說，隨著證券公司,、基金公司這幾年的發(fā)展,，業(yè)務(wù)越來越交叉，成立新的機(jī)構(gòu)部,，把證券公司,、基金公司、期貨公司這三類機(jī)構(gòu)歸入同一個部門監(jiān)管,，效率會更高,，對于交叉業(yè)務(wù)的監(jiān)管也會更加有效。
據(jù)肖鋼介紹,，證監(jiān)會新成立的打非局在職能分工上與現(xiàn)有稽查局形成區(qū)別,，將主要負(fù)責(zé)證券市場違法違規(guī)行為的監(jiān)管，如非法集資,、非法證券期貨活動,、非法設(shè)立證券交易場所等。打非局也將與各派出機(jī)構(gòu)形成聯(lián)動,。此外他還表示,，證監(jiān)會新成立的私募基金監(jiān)管部沒有任何行政審批事項，中國基金業(yè)協(xié)會負(fù)責(zé)私募基金的備案工作,。
在談到券商資管和基金子（財苑）公司近年發(fā)展時,，肖鋼表示，這幾年證券公司資管業(yè)務(wù),、基金子公司發(fā)展較快,，證監(jiān)會做了一些檢查和分析，大部分的資管業(yè)務(wù)還是通道業(yè)務(wù),，和信托公司有點類似,。他認(rèn)為，這類業(yè)務(wù)的風(fēng)險的確存在,?！暗捎谑峭ǖ罉I(yè)務(wù)的性質(zhì)，所以主要的風(fēng)險還是在項目上,。我們分析,，從券商的角度來看，它的風(fēng)險還是可控的,?！毙や撜f,。
對于退市制度改革，肖鋼表示,，退市制度改革要實現(xiàn)的目標(biāo)是市場化,、多元化和常態(tài)化的退市機(jī)制。市場化主要是自主,、自愿的退市行為,；多樣化，可能會將過去的一些市場類的指標(biāo)進(jìn)一步完善,，比如說連續(xù)三年虧損,。
“此外，還有強(qiáng)制退市的情形,，比如欺詐發(fā)行,，公司必須強(qiáng)制退市。在這種情形下,，發(fā)行人負(fù)主要責(zé)任,，首先要賠償給投資者，保薦機(jī)構(gòu)也要負(fù)連帶責(zé)任,。賠償之后還必須要退市，這既是給公司的懲罰,，同時也能有效地保護(hù)投資者的利益,。”肖鋼說,，退市制度改革的相關(guān)辦法正在研究當(dāng)中,，力爭今年出來。
